Natura (NTCO3) contrata Morgan Stanley para venda bilionária da The Body Shop

por Eduardo Vargas 31/08/2023 13:10 Atualizado em: 31/08/2023 13:39

A Natura (NTCO3) definiu a contratação do Morgan Stanley para vender a sua marca de cosméticos The Body Shop, segundo informações apuradas pelo jornal Valor Econômico.

A The Body Shop foi comprada pela Natura em meados de 2017, e agora sua venda deve seguir dentro do plano de desinvestimentos da empresa – que visa ‘limpar’ o balanço financeiro, simplificar o negócio e focar no core business.

A decisão de venda ocorre meses após a empresa embolsar US$ 2,6 bilhões ao se desfazer da Aesop, em operação para a L’Oreal – que também tinha sido assessorada pelo Morgan Stanley.

O contrato com o Morgan Stanley para vender o novo ativo, contudo, ainda é amplo e deve “explorar as alternativas”, segundo fontes a par do tema.

Não está descartada a possibilidade de entrada de um investidor para ajudar nos investimentos no sentido de recuperar a operação da companhia.

A ideia é buscar compradores é buscar investidores estrangeiros que podem ter interesse no ativo.

Especialistas do Bradesco BBI destacam que a The Body Shop tem um valor de mercado entre R$ 2,5 bilhões e R$ 3,5 bilhões.

A companhia foi comprada por US$ 900 milhões.

Expectativas do mercado para a venda da The Body Shop pela Natura

Há cerca de um mês, alguns bancos de investimento já haviam publicado relatórios mencionando a possibilidade de venda desse ativo e reposicionando suas expectativas de preço para a companhia.

Com o anúncio, a ação da empresa chegou a ser a segunda mais negociada no pregão de ontem da B3, com ganho de mais de R$ 1 bilhão em valor de mercado em menos de 30 minutos. No fim do dia, os papéis fecharam em alta de 2,22%.

Em 20 de junho, as ações da Natura subiram mais de 5% depois de um relatório do Bradesco BBI atualizar as expectativas em relação à companhia. Recentemente, além do Itaú BBA, o JP Morgan também publicou comentários sobre a empresa.